Kwiecień to pierwszy miesiąc od prawie roku, kiedy BZ WBK AIB TFI zanotowało odpływ środków w wysokości ok  60 mln złotych, podczas gdy przez 5 poprzednich miesięcy TFI pozyskiwało grubo ponad pół mld złotych miesięcznie.

TFI tłumaczy kwietniowy odpływ klientów dwoma czynnikami:

• część środków odpłynęła do polis inwestycyjnych oferowanych przez Bank Zachodni WBK przygotowanych we współpracy z Commercial Union TUnŻ;
• przepływ środków w ramach grupy, do BZ WBK AIB Asset Management. Klienci, którzy dysponują środkami przekraczającymi 1 mln zł przenoszą swój kapitał do asset management, gdzie są traktowani bardziej indywidualnie.

Poza wymienionymi powodami, na spadek sprzedaży jednostek Arki mogło mieć wpływ również zakończenie akcji reklamowej funduszy, czy choćby słabsze wyniki jakie osiągają w ostatnim kwartale.

Jednak krótkoterminowe wyniki flagowych produktów TFI: Arka BZ WBK Akcji, Arka BZ WBK Zrównoważony i Arka BZ WBK Stabilnego Wzrostu prezentują się w ostatnich miesiącach gorzej od pozostałych funduszy. Ich stopy zwrotu często nie przekraczają średnich wyników, nie mówiąc już o benchmarkach.

W przypadku funduszu akcyjnego, wyniki w ostatnich 3 miesiącach plasują fundusz na ostatnich pozycjach w grupie funduszy polskich akcji. Fundusz ten zarobił od końca stycznia do końca kwietnia br. +5,9%, o 7,7 punktu proc. gorzej od średniej.

Źródło: Analizy Online Sp. z o.o.